如果您對日內交易有些興趣，那麼您會聽說VWAP（體積加權平均價格）。VWAP通常用於其抵抗和支持指標，是評估市場平均值的有用工具。
VWAP的定義
VWAP代表體積加權平均價格。根據數量和價格，這是整天的平均交易價格。
交易者通常將VWAP用作抵抗和支持的基準，或者用作闖入市場的指標。它僅用於日內交易，因此您不會在每日圖表或任何時間壓縮上看到它。
大型機構買家或資金通常使用它，以最大程度地減少市場影響並計劃長期或短職位。
如何計算？
VWAP的官方方程是：
數學可能看起來很複雜，但實際上很簡單。讓我們舉個例子，並將其與標準移動平均線（SMA）進行比較。
假設我們有3個交易可以衡量當天：
- 貿易1：200股$ 100
- 貿易2：50股，$ 110
- 貿易3：300股，$ 105
SMA將通過將收盤價乘以3的價格來計算平均值，並將其劃分為3。這平均為105美元。
使用該公式進行VWAP，情況有些不同。
我們將數量乘以價格（200*$ 100） +（50*$ 110） +（300*$ 105），然後將該數字除以總量（200 + 50 + 300）。這平均為103.64美元，如果您的交易大量交易，這是一個很大的差異。
是什麼使VWAP如此有用？
與標準移動平均線相比，VWAP更加順暢，更容易預測。隨著一天的進行，它往往會均勻並保持穩定，這是安全性是高於還是低於平均水平的絕佳基準。
讓我們看看Apple的例子：
您可以看到VWAP以平滑的線路顯示，而SMA的可預測性要差得多。
如果我們看一下藍色箭頭，我們可以看到SMA在VWAP下方（這被稱為“看跌”），這是一個很好的指標，即股票具有良好的價值，並且可以通過長時間的交易來賺錢。
當我們看黃色箭頭時，SMA現在位於VWAP上方（稱為“看漲”）上方，這使得成為短暫交易的好時機。
如何在交易中使用VWAP？
當SMA低於VWAP時，較低的頻帶充當支撐，而VWAP充當阻力。
當SMA在VWAP上方上方時，上部帶充當阻力，而VWAP充當支撐。
使用VWAP的另一種方法是建立長或短交易的貿易規則。
如果VWAP積極傾向，目標應該是進行長時間的交易，並且僅在平均水平低於VWAP時購買。
如果VWAP負有負麵傾向，則目標將是短交易和銷售，當它越過VWAP。
VWAP有什麼局限性？
盡管VWAP是交易者的有用工具，但它絕不應該是唯一使用的工具。
如果我們在使用SPDR的前一個示例中查看，即使使用上下頻段進行支撐和阻力，VWAP也不是萬無一失的。安全性突破了415.75的阻力，並保持上升 - 因此，任何以阻力出售的交易者都會在峰值上失去。
也沒有負麵或積極的傾斜度，因此很難決定長期或短暫的交易策略。
隨著一天的發展，VWAP也變得不那麼可靠。
如果我們看一下塔塔鋼的例子：
我們可以看到VWAP與SMA類似。但是，隨著一天的發生，VWAP在SMA之後停止，並成為支持的可靠指標。
VWAP是一種有效的交易策略，有助於降低風險 - 隻需記住使用其他指標即可。
